So wurde CoinEx zu einem wichtigen Tor für Irans Krypto-Wirtschaft
Mehr als 3,84 Milliarden Dollar an Blockchain-Transaktionen wurden über einen Zeitraum von mehr als sieben Jahren zwischen der Krypto-Börse CoinEx und sanktionierten iranischen Einrichtungen nachverfolgt.
Die Ergebnisse kommen kurz nachdem das US-Finanzministerium (OFAC) vier iranische Börsen, Nobitex, BitPin, Wallex und Ramzinex, unter den Exekutivbefehlen 13224 und 13902 sanktioniert hat.
TRM kartiert CoinExs wachsende Verbindungen zum Iran
Laut dem neuesten Bericht von TRM Labs repräsentierten die vier Börsen etwa 7,7 Milliarden Dollar oder 78 % der geschätzten 10 Milliarden Dollar an zugeordneten Krypto-Aktivitäten im Iran im Jahr 2025. Trotz wiederholter Durchsetzungsmaßnahmen sind die jährlichen Krypto-Volumina im Iran hoch geblieben. CoinEx, das 2017 von Haipo Yang gegründet wurde und durch Einrichtungen in mehreren Jurisdiktionen betrieben wird, hat mehr als 79 Milliarden Dollar an Handelsvolumen verarbeitet.
Die Börse sah sich auch in mehreren Ländern regulatorischen Maßnahmen gegenüber. Die Ergebnisse von TRM zeigen, dass CoinEx der größte externe Geschäftspartner der größten Krypto-Börse Irans, Nobitex, ist. Seit Ende 2018 wurden über 2,7 Milliarden Dollar zwischen den beiden Plattformen durch etwa 6,2 Millionen Blockchain-Transfers bewegt, was durchschnittlich etwa 1 Million Dollar pro Tag entspricht. Nobitex hat CoinEx rund 360 Millionen Dollar mehr gesendet, als es erhalten hat, was darauf hindeutet, dass Gelder kontinuierlich vom Iran zu internationalen Märkten über CoinEx fließen.
Die Aktivität zwischen den beiden Börsen stieg von etwa 13 Millionen Dollar im Jahr 2020 auf 575 Millionen Dollar im Jahr 2021. Nach einem Rückgang in den Jahren 2022 und 2023 erholten sich die Volumina auf 714 Millionen Dollar im Jahr 2024 und 763 Millionen Dollar im Jahr 2025. Tatsächlich machte CoinEx über 16 % der jährlichen Transaktionsaktivität von Nobitex aus.
TRM identifizierte auch direkte Verbindungen zwischen CoinEx und mehr als 60 iranischen Krypto-Unternehmen, darunter Wallex, Ramzinex, BitPin, Aban Tether, Excoino, Bit24, Ompfinex, Sarmayex und Exir. Der Bericht besagte, dass ein ähnlicher Anteil der Transaktionsvolumina über CoinEx über mehrere iranische Börsen geleitet wurde, zusammen mit der schrittweisen Einführung von Plattformen über mehrere Jahre, was auf eine organisierte Beziehung und nicht auf ein unabhängiges Marktverhalten hinweist.
Das Blockchain-Intelligence-Unternehmen stellte außerdem fest, dass etwa 67 Millionen Dollar, die von der Zentralbank des Iran stammten, zwischen Juni 2025 und Juni 2026 über eine komplexe Geldwäsche-Struktur zu CoinEx gelangten. Berichten zufolge bewegten sich die Gelder über mehrere Blockchains, Cross-Chain-Brücken, Gnosis Safe-Verträge und Aave-Token, bevor sie schließlich CoinEx erreichten. Die Börse soll auch Transaktionsgebühren bereitgestellt haben, die diese Überweisungen unterstützten.
ViaBTC, ein Mining-Pool, der von der Muttergesellschaft von CoinEx betrieben wird, war ebenfalls eng mit dem Iran verbunden. TRM verfolgte mehr als 154 Millionen Dollar zwischen ViaBTC und mit Nobitex verbundenen Wallets, und die meisten Überweisungen flossen vom Mining-Pool zu iranischen Wallets. Nach dem Cyberangriff auf Nobitex im Jahr 2025 übertrugen zuvor inaktive Mining-Wallets etwa 2,7 Millionen Dollar an eine neue Nobitex-Wallet. ViaBTC erschien auch in der Transaktionskette, was darauf hindeutet, dass Mining-Reserven verwendet wurden, um die Liquidität wiederherzustellen.
Konflikt veränderte Transaktionsmuster
Die Exposition von CoinEx gegenüber Wallets, die mit der IRGC, dem Palästinensischen Islamischen Dschihad, der Hisbollah, Garantex, Bitzlato, dem CoinEx-Hack, der BlackSuit-Ransomware und dem Wasabi-Mischdienst verbunden sind, wurde ebenfalls von TRM festgestellt. Die Transaktionsmuster änderten sich, nachdem der US-Iran-Israel-Konflikt Anfang 2026 intensiver wurde. Die durchschnittlichen Überweisungsgrößen stiegen stark an, und größere Transaktionen wurden häufiger.
Nachdem OFAC Anfang dieses Monats mehrere iranische Börsen sanktioniert hatte, fielen die Transaktionsvolumina zwischen CoinEx und iranischen Entitäten erheblich, obwohl das Unternehmen feststellte, dass private Börsenkonten weiterhin Aktivitäten außerhalb der Sichtbarkeit der öffentlichen Blockchain ermöglichen könnten.
In der Zwischenzeit bestritt CoinEx, eine Beziehung zur iranischen Regierung oder zu sanktionierten Entitäten zu haben, und erklärte, dass es ihnen niemals finanzielle Mittel oder Unterstützung bereitgestellt habe. Die Börse betonte weiter, dass Blockchain-Transaktionen keine Beteiligung an illegalen Aktivitäten beweisen.
Quelle: CryptoPotato