XRP-Treasury-Riese Evernorth nimmt 30 Millionen Dollar auf – doch es gibt einen Haken

Die jüngste SEC-Einreichung des auf XRP fokussierten Treasury-Unternehmens zeigt, dass die Mittel aus vorrangigen Wandelanleihen stammen werden, deren Ausgabe direkt an den Vollzug des Unternehmenszusammenschlusses mit Armada Acquisition Corp. II geknüpft ist.

Darin heißt es außerdem, dass Evernorth am 11. September mit NH Investment & Securities eine Anleihekaufvereinbarung geschlossen hat. NH Investment & Securities handelt dabei als Treuhänder für den Kyobo AIM Corporate Finance General Private Investment Trust Nr. 3.

Der Deal hängt vom Nasdaq-Schritt ab

Die oben genannte Struktur ist wichtig, da Evernorth vereinbart hat, PIK-Wandelanleihen mit vorrangigem Rang und einem Zinssatz von 4 % auszugeben, die 2031 fällig werden, anstatt Stammaktien auszugeben. Bei Payment-in-Kind-Anleihen (PIK) können Zinsverpflichtungen üblicherweise durch zusätzliche Wertpapiere statt vollständig in bar beglichen werden.

Die Finanzierung ist noch nicht abgeschlossen, da die Ausgabe der Anleihen ausdrücklich an den Vollzug des zuvor angekündigten Unternehmenszusammenschlusses von Evernorth, Armada II, Pathfinder Digital Assets und Ripple Labs geknüpft ist. Die beiden Transaktionen sollen gleichzeitig abgeschlossen werden.

Evernorth rechnet damit, dass die Fusion im vierten Quartal abgeschlossen wird. Die zusätzlichen 30 Millionen US-Dollar hängen somit weiterhin vom Erfolg der umfassenderen Transaktion ab. Das Unternehmen hat bereits eine der wichtigsten regulatorischen Hürden genommen, doch der Deal selbst ist noch nicht abgeschlossen.

Die SEC teilte mit, dass die Registrierungserklärung des Unternehmens auf Formular S-4 am 27. August wirksam wurde. Damit konnte die geplante Fusion die Phase der Prüfung der Registrierungserklärung hinter sich lassen. Die Aktionäre von Armada II sollen über die Transaktion abstimmen. Ihr Abschluss steht weiterhin unter dem Vorbehalt der Zustimmung der Aktionäre und weiterer üblicher Bedingungen.

Evernorths XRP-Strategie

Die Fusion und die Finanzierung in Höhe von 30 Millionen US-Dollar sind zentral für Evernorths Strategie, ein börsennotiertes Unternehmen zu werden, das sich auf das Halten und die aktive Verwaltung von Ripples XRP als Reservevermögen konzentriert. CryptoPotato berichtete zuvor, dass das Unternehmen mehr als 1 Milliarde US-Dollar an Bruttoerlösen von institutionellen strategischen Investoren eingeworben hatte, darunter Ripple, SBI Holdings, Pantera Capital, Kraken und Arrington Capital.

Wenn die Fusion abgeschlossen und die verbleibenden Bedingungen erfüllt sind, soll das daraus hervorgehende Unternehmen vorbehaltlich der Zustimmung der Börse unter dem Tickersymbol XRPN an der Nasdaq gehandelt werden.

Quelle: CryptoPotato